本報(bào)記者 周尚伃
8月22日晚間，方正證券半年度報(bào)告出爐。上半年，方正證券實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入40.76億元，同比下降0.1%，歸屬于上市公司股東凈利潤(rùn)14.21億元，同比增長(zhǎng)9.29%，創(chuàng)六年同期新高。
8月23日，方正證券召開(kāi)2022年中期業(yè)績(jī)發(fā)布會(huì)，就投資者關(guān)注的上半年業(yè)績(jī)分析、股權(quán)、人員流失以及同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)等問(wèn)題進(jìn)行了回應(yīng)。
自營(yíng)投資業(yè)務(wù)
跑贏行業(yè)平均水平
在證券行業(yè)上半年業(yè)績(jī)整體承壓的態(tài)勢(shì)下，方正證券上半年業(yè)績(jī)?nèi)绾螌?shí)現(xiàn)逆市增長(zhǎng)？對(duì)此，方正證券執(zhí)行委員會(huì)主任、董事會(huì)秘書(shū)何亞剛表示，上半年公司迎來(lái)了“觸底反轉(zhuǎn)”，歷史包袱不斷出清，股東風(fēng)險(xiǎn)化解，股權(quán)結(jié)構(gòu)逐漸清晰。同時(shí)，資產(chǎn)負(fù)債表修復(fù)，融資成本顯著下降，并于上半年恢復(fù)了債券發(fā)行，未來(lái)業(yè)務(wù)發(fā)展將具備充足“彈藥”。
從各業(yè)務(wù)線(xiàn)來(lái)看，上半年，財(cái)富管理業(yè)務(wù)仍是方正證券業(yè)績(jī)最重要的支撐，實(shí)現(xiàn)證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)凈收入14.87億元，占營(yíng)業(yè)收入的比例為36.48%。方正證券投行子公司方正承銷(xiāo)保薦上半年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入2.38億元，同比增長(zhǎng)14.15%。截至6月30日，方正證券資產(chǎn)管理規(guī)模709.85億元，實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)凈收入1.30億元，同比增長(zhǎng)8.34%。
上半年權(quán)益市場(chǎng)波動(dòng)加劇，對(duì)自營(yíng)業(yè)務(wù)沖擊明顯，成為拖累眾多券商業(yè)績(jī)的主要原因。而方正證券上半年業(yè)績(jī)實(shí)現(xiàn)逆市增長(zhǎng)，主要得益于其在傳統(tǒng)自營(yíng)投資業(yè)務(wù)方面跑贏行業(yè)平均水平。以“投資收益+公允價(jià)值變動(dòng)-對(duì)聯(lián)營(yíng)/合營(yíng)企業(yè)投資收益+利息收入中其他債權(quán)投資利息收入=自營(yíng)投資收益”的計(jì)算口徑，截至6月30日，方正證券實(shí)現(xiàn)自營(yíng)投資收益11.31億元。
“自營(yíng)業(yè)務(wù)取得上述成績(jī)是公司在不斷 ‘吃虧’中總結(jié)而來(lái)的?！狈秸C券執(zhí)行委員會(huì)委員、副總裁崔肖在接受《證券日?qǐng)?bào)》記者采訪時(shí)表示，2012年之前公司的投資交易業(yè)務(wù)主要為股票多頭，業(yè)績(jī)受市場(chǎng)影響較大。從2012年開(kāi)始，公司重點(diǎn)進(jìn)行多品種、多策略、多模式業(yè)務(wù)布局，以保障收益穩(wěn)定性。例如開(kāi)展基金做市、期權(quán)、權(quán)益量化、債券投顧、股票銷(xiāo)售交易等業(yè)務(wù)，以及目前開(kāi)始布局的固定收益量化策略業(yè)務(wù)等。
同時(shí)，方正證券投資與交易類(lèi)業(yè)務(wù)中的風(fēng)險(xiǎn)中性業(yè)務(wù)，也呈穩(wěn)定趨勢(shì)。方正證券上半年基金做市數(shù)量達(dá)到354只，較2021年年末增長(zhǎng)16.45%，占滬深交易所ETF數(shù)量的51%。以基金做市業(yè)務(wù)為基石，方正證券擴(kuò)展FOF、場(chǎng)外期權(quán)、收益互換等業(yè)務(wù)，上半年場(chǎng)外期權(quán)存續(xù)規(guī)模同比增長(zhǎng)109.05%，收益互換存續(xù)規(guī)模同比增長(zhǎng)1486.07%。
“大力發(fā)展衍生品業(yè)務(wù)、中性策略業(yè)務(wù)、銷(xiāo)售交易類(lèi)非方向性業(yè)務(wù)一直是方正證券所堅(jiān)持的戰(zhàn)略方向。一方面，中性策略受股市波動(dòng)影響較小，收益凈值保持相對(duì)穩(wěn)定的狀態(tài)?；鹱鍪袠I(yè)務(wù)已成為方正證券的優(yōu)質(zhì)特色業(yè)務(wù)，堅(jiān)持‘風(fēng)險(xiǎn)中性、絕對(duì)收益’的導(dǎo)向，持續(xù)優(yōu)化策略。另一方面，上半年公司非方向性業(yè)務(wù)收入同比增長(zhǎng)214%，其中債券銷(xiāo)售交易業(yè)務(wù)上半年收入已超去年全年?！贝扌ぱa(bǔ)充道。
第二大股東將變更為
全國(guó)社?；鹄硎聲?huì)
多年來(lái)，股權(quán)問(wèn)題一直困擾著方正證券。
5月18日，方正證券發(fā)布公告稱(chēng)，政泉控股持有的13.24%方正證券股份在兩次司法拍賣(mài)流拍后，被裁定予以追繳、沒(méi)收，并過(guò)戶(hù)至財(cái)政部指定的受讓方名下，全國(guó)社會(huì)保障基金理事會(huì)為財(cái)政部指定股票受讓方。在完成股權(quán)過(guò)戶(hù)登記手續(xù)、社?；鸪蔀橹饕蓶|后，政泉控股將不再持有方正證券股份。
當(dāng)前，中國(guó)平安擬通過(guò)新方正集團(tuán)間接控制方正證券，第二大股東將變更為全國(guó)社?；鹄硎聲?huì)，而中國(guó)信達(dá)已成為方正證券第三大股東。
對(duì)于第二大股東將變更為全國(guó)社?；鹄硎聲?huì)，何亞剛表示，“目前，針對(duì)上述股份變動(dòng)事項(xiàng)，公司已經(jīng)向證監(jiān)會(huì)提交了變更主要股東的行政許可申請(qǐng)，在獲得核準(zhǔn)后，公司會(huì)配合完成股份過(guò)戶(hù)登記手續(xù)。在相關(guān)程序完成且全國(guó)社會(huì)保障基金理事會(huì)成為公司主要股東后，全國(guó)社會(huì)保障基金理事會(huì)可以正常行使法律規(guī)定的股東權(quán)利。至此，三家機(jī)構(gòu)將合計(jì)持有超過(guò)50%的公司股份。”
對(duì)于備受投資者關(guān)注的方正證券與平安證券同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的問(wèn)題，方正證券董事長(zhǎng)施華回應(yīng)稱(chēng)，“在進(jìn)度方面，目前公司正在辦理控股股東、實(shí)控人變更相關(guān)事宜，相關(guān)事項(xiàng)尚需監(jiān)管審批。根據(jù)方正集團(tuán)重整計(jì)劃安排，如完成交割，公司控股股東擬變更為新方正集團(tuán)，中國(guó)平安將會(huì)間接控制方正證券。方正證券會(huì)與投資人等各方一起，嚴(yán)格依照金融監(jiān)管部門(mén)的規(guī)定、指引，開(kāi)展相關(guān)工作?！?證券日?qǐng)?bào))