中新經(jīng)緯8月16日電 (鄧芷若 薛宇飛)“鉆石恒久遠，一顆永流傳”，這句耳熟能詳?shù)膹V告語最早由戴比爾斯公司于1947年提出，從此，鉆石與愛情綁定在一起。
但天然鉆石售價高昂，一克拉的價格都在萬元人民幣以上，顏色、凈度較好的能達到幾十萬元。不過，市場上開始逐漸興起培育鉆石，它與天然鉆石的外觀和性質(zhì)都一樣，價格卻不到天然鉆石的一半，相同品質(zhì)下更低廉的價格使其受到市場和投資者關注。
近一年以來，二級市場培育鉆石概念股持續(xù)走強，黃河旋風、力量鉆石、中兵紅箭、四方達、惠豐鉆石等近一年漲幅均在90%以上，自上市以來，力量鉆石的股價漲幅更是超過10倍。因此，在這波資本盛宴中，一批提前布局的機構嘗到了甜頭，例如農(nóng)銀投資、河南國控、太平人壽及一批公募基金。
板塊指數(shù)近期大漲近80%
多只股票業(yè)績預增
培育鉆石并非“假鉆石”。作為人造鉆石的一種，培育鉆石是通過模擬天然鉆石的生長環(huán)境，將石墨形態(tài)的碳元素轉(zhuǎn)化成鉆石，它與天然鉆石，在外觀、物理性質(zhì)以及化學性質(zhì)方面都一致。但在價格層面，同等條件下，培育鉆石的價格約為天然鉆石的30%，因此，培育鉆石的出現(xiàn)迅速吸引了市場和投資者的目光。
近期，二級市場就掀起了一股“培育鉆石熱”。在年初短期調(diào)整后，從今年4月27日市場低點開始，培育鉆石板塊整體呈現(xiàn)“探底回升”之勢，截至8月15日收盤，該板塊漲幅已達79.4%，在近幾個交易日更是屢創(chuàng)新高。
據(jù)“V觀財報”(微信號ID:VG-View)統(tǒng)計，2022年二季度以來(4月27日-8月15日收盤)，四方達、黃河旋風、中兵紅箭和力量鉆石股價漲幅在45.93%-105.57%之間。
股價大幅上漲的同時，多只培育鉆石股的業(yè)績也較為亮眼。2021年9月上市的力量鉆石，主營人造金剛石產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，主要產(chǎn)品包括金剛石單晶、金剛石微粉和培育鉆石。2022年中報顯示，力量鉆石上半年實現(xiàn)營業(yè)收入4.48億元，同比增長105.14%，其中，培育鉆石板塊營收2.22億元，占總營收近一半，同比增長149.49%，毛利率高達83.44%。黃河旋風、中兵紅箭和四方達的業(yè)績表現(xiàn)也不俗，三家公司凈利潤的預增幅度在76.19%-194.2%之間。
力量鉆石和中兵紅箭在解釋業(yè)績增長原因時，都將其歸結(jié)于培育鉆石市場需求旺盛。根據(jù)貝恩咨詢數(shù)據(jù)顯示，2021年培育鉆石的產(chǎn)量為900萬克拉，同比增長25%，產(chǎn)量滲透率提升至7.5%；2021年全球鉆石類飾品總零售額840億美元，培育鉆石飾品銷售額44億美元，同比增長167%，培育鉆石產(chǎn)值滲透率約5.2%。中國市場上的培育鉆石滲透率，在2020年到2021年從4%增長至6.7%，預計到2025年將增至13.8%。據(jù)浙商證券測算，預計2022年-2025年全球培育鉆石原石需求價值量從143億元增至313億元，年均復合增速達30%。因設備、工藝限制，且培育鉆石原石擴產(chǎn)需要時間，預計行業(yè)供不應求態(tài)勢將維持至2025年。國泰君安也認為，本輪培育鉆石行業(yè)爆發(fā)顯著區(qū)別于此前，主要是國外消費終端為提升滲透率，渠道加價倍率顯著下降帶來的需求側(cè)爆發(fā)，以價換量的需求確定性驗證后，行業(yè)高速發(fā)展具備強持續(xù)性特點。
兩家原持股機構浮盈超10億
解禁期臨近
如今培育鉆石板塊大熱，龍頭概念股業(yè)績大漲，有哪些機構提前押中了寶，實現(xiàn)“點石成金”呢？
以力量鉆石為例，該股于2021年9月24日上市，發(fā)行價為20.62元/股，截至今年8月15日收盤，股價為230.9元/股，漲幅超過10倍，總市值約279億元。
“V觀財報”注意到，在力量鉆石上市之前的股東名單中，就已經(jīng)出現(xiàn)兩只私募基金的身影。2018年，農(nóng)銀二號無錫股權投資中心(下稱農(nóng)銀投資)以8.64元/股的價格買入115.65萬股，持股比例為2.65%，買入總價為1000萬元。公開信息顯示，這只私募由農(nóng)銀國際控股。2019年6月，河南省國控互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)業(yè)投資基金(下稱河南國控)成為第二位入場的基金。河南國控以16.06元/股的價格買入124.53萬股，持股比例為2.75%，買入總價為2000萬元。
這兩只基金目前持有的力量鉆石股份是首發(fā)前限售股份，還未過12個月的限售期，解除限售日期為2022年9月23日。但它們持有的股票市值已經(jīng)翻了數(shù)十倍，收益達數(shù)億元。
力量鉆石2022年中報顯示，河南國控是其第六大股東，在公司上市股權被稀釋后，其持股數(shù)為249.07萬股，持股比例為2.06%。農(nóng)銀投資為其第八大股東，持股數(shù)為231.31萬股，持股比例為1.92%。以8月15日收盤價計算，河南國控目前持股市值達5.75億元，農(nóng)銀投資目前持股市值達5.34億元，賬面浮盈分別達5.55億元和5.24億元。
力量鉆石2021年年報顯示，太平人壽保險有限公司(下稱太平人壽)在報告期內(nèi)成為其新增的前十名股東，持有96萬股，持股比例為1.59%，為第十大股東。截至2022年二季度末，太平人壽持股約101萬股，截至8月15日收盤，這部分持股的市值達2.33億元。由于今年力量鉆石的股價出現(xiàn)大幅上漲，太平人壽的收益亦十分可觀。
公募基金方面，據(jù)Wind統(tǒng)計，今年二季度末，力量鉆石被14只權益類公募基金納入前十大重倉股標的，合計持股206.72萬股，以8月15日收盤價計算，這14只基金持股總市值達4.77億元。
值得一提的是，在重倉力量鉆石14只基金中有8只基金都是今年二季度期間首次將其調(diào)進了前十大重倉股，分別是中信保誠弘遠A、華泰保興吉年利、信誠周期輪動A、華泰保興吉年豐A、南方潛力新藍籌A、中海消費主題精選、華泰保興吉年盈A、廣發(fā)百發(fā)大數(shù)據(jù)策略價值A，這8只基金合計持股155.9萬股。由于力量鉆石二季度的股價大漲，預計這8只基金也能有所斬獲。
根據(jù)公告，2022年9月23日，力量鉆石將有1892萬股首發(fā)限售股解禁，合計占公司總股本的15.67%，其中就包括河南國控和農(nóng)銀投資持有的共計478萬股，以目前公司279億元市值計算，解禁金額將達43.72億元。解禁后，河南國控和農(nóng)銀投資是否會減持、力量鉆石的股價走向如何，“V觀財報”將持續(xù)關注。
(文中觀點僅供參考，不構成投資建議，投資有風險，入市需謹慎。)