為貫徹落實黨中央、國務(wù)院關(guān)于穩(wěn)步推進我國金融市場對外開放的戰(zhàn)略部署,2023年5月15日,內(nèi)地與香港利率互換市場互聯(lián)互通合作(以下簡稱“互換通”)正式上線。自業(yè)務(wù)上線以來,交易清算等機制安排運轉(zhuǎn)順暢,境內(nèi)外投資者積極踴躍參與,業(yè)務(wù)量持續(xù)上升。截至2024年4月末,20家境內(nèi)報價商與58家境外投資者,累計達成人民幣利率互換交易3600多筆,名義本金總額約1.77萬億元人民幣,日均成交名義本金約76億元人民幣,按月計算的日均成交名義本金增長近3倍,從上線首月日均約30億元人民幣增至2024年4月日均120億元人民幣以上,為境內(nèi)外投資者開展人民幣資產(chǎn)配置提供了便利、高效的風險管理工具。
為進一步促進內(nèi)地與香港金融衍生品市場協(xié)同發(fā)展,構(gòu)建高水平金融開放格局,中國人民銀行、香港證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會、香港金融管理局在充分總結(jié)“互換通”運行經(jīng)驗、認真聽取境內(nèi)外投資者意見建議的基礎(chǔ)上,支持“互換通”機制安排進一步優(yōu)化。
一是豐富產(chǎn)品類型,推出以國際貨幣市場結(jié)算日為支付周期的利率互換合約,與國際主流交易品種接軌,滿足境內(nèi)外投資者多樣化風險管理需求。
二是完善配套功能,推出合約壓縮服務(wù)及配套支持的歷史起息合約,便利參與機構(gòu)管理存續(xù)期合約業(yè)務(wù)規(guī)模,降低資本占用,活躍市場交易。
此外,全國銀行間同業(yè)拆借中心、銀行間市場清算所股份有限公司、香港場外結(jié)算有限公司還將同步推出其他系統(tǒng)優(yōu)化和優(yōu)惠措施,降低境內(nèi)外投資者業(yè)務(wù)參與成本。
下一步,內(nèi)地與香港監(jiān)管機構(gòu)將指導兩地金融市場基礎(chǔ)設(shè)施機構(gòu),繼續(xù)穩(wěn)妥有序推進“互換通”業(yè)務(wù)合作,持續(xù)完善各項機制安排,助力穩(wěn)步擴大中國金融市場對外開放,鞏固提升香港國際金融中心地位。(總臺央視記者 董彬)